Отбанковали
На протяжении шести месяцев бизнесмен Муса Бажаев пытался спасти Финпромбанк (ФПБ): докапитализировал его, попытался стать мажоритарным акционером (планировал увеличить свою долю с 8,4% до 90%), начал переводить на баланс свои активы. Но организацию это не спасло.
По экспертным оценкам, дыра в банке достигает 27 млрд руб. В начале сентября Бажаев, потеряв в ФПБ не один десяток миллиардов рублей, сам попросил ЦБ отозвать у него лицензию, и 19 сентября банк прекратил свое существование.
Сделка
Проблемы у ФПБ, входящего в первую сотню российских кредитных учреждений, начались около года назад. За первое полугодие прошлого года его активы сократились на 10%, вклады населения – на 14%, кредитный портфель – на 17%, а просрочка по нему увеличилась почти на 12%. Причины – общая финансово-экономическая ситуация в стране. Но для банка, владельцы которого не стеснялись кредитовать собственный бизнес и продолжали строить планы по его расширению, ситуация оказалась более критичной, чем в среднем по рынку.
В апреле 2014 г. стало известно о вхождении акционеров ФПБ в капитал Айманибанка, которые выкупили контрольный пакет учреждения у банка «Экспо капитал» Игоря Кима. В том же году они стали присматриваться к начавшему испытывать проблемы банку «Связной» Максима Ноготкова: предоставили ему субординированный кредит на 11 млн евро, который, впрочем, пришлось списать из-за снижения достаточности капитала. Едва не взяли осенью прошлого года «Связной» на санацию (выиграли конкурс, но не получили согласие ЦБ). Видимо, в ЦБ решили, что у самого ФПБ дела не так хороши, а санация могла рассматриваться как способ преодоления собственных проблем. Поэтому регулятор начал настаивать уже на докапитализации самого ФПБ. Правда, в банке говорили, что сами потеряли интерес к «Связному».
О сложной ситуации в ФПБ заговорили и рейтинговые агентства. 3 ноября прошлого года RAEX снизил рейтинг кредитоспособности ФПБ. «Пересмотр уровня рейтинга прежде всего связан со снижением уровня достаточности капитала, а также с нахождением нормативов текущей и долгосрочной ликвидности вблизи регулятивных минимумов, – говорилось в заявлении агентства. – Развитие корпоративного кредитования идет преимущественно за счет выдачи бридж-кредитов на финансирование сделок слияний и поглощений, а также недостаточно консервативной политики кредитования корпоративных заемщиков». При этом агентство отмечало снижение рентабельности и низкий уровень имущественной обеспеченности кредитного портфеля.
В этой ситуации одному из основных акционеров ФПБ Анатолию Гончарову ничего не оставалось, как обратиться за помощью к старому знакомому и партнеру Мусе Бажаеву. Тот с 2000 г. был акционером ФПБ, три года назад продал свою долю Гончарову, но их сотрудничество не прекращалось. Предприятия альянса держали счета в ФПБ, кредитовались в нем же, а работники имели в банке зарплатные карты. В итоге Бажаев в начале этого года вновь вошел в состав акционеров банка и докапитализировал его на 5,8 млрд руб.
В Айманибанке ситуация не лучше. За первые пять месяцев этого года его капитал сократился на 30%, убыток увеличился почти в 20 раз – до 462 млн руб., кредитный портфель сократился на 17%, а просрочка выросла на 19%. По состоянию на 1 сентября 2016 г. Айманибанк занимает 143-е место по величине активов, но его чистый убыток за месяц увеличился на 210% (до 2,25 млрд руб.). Банк перестал принимать и пополнять вклады. В кредитной организации говорят, что связано это с обновлением программного оборудования, но участники рынка утверждают, что банк получил на этот счет предписание ЦБ. На прошлой неделе агентство RusRating понизило кредитный рейтинг Айманибанка по национальной шкале с В («Приемлемый уровень кредитоспособности») до СС («Очень низкий уровень кредитоспособности»). Прогноз по кредитным рейтингам изменен со «стабильного» на «негативный». Понижение рейтинга в агентстве объяснили тем, что более 30% его активов размещено в лишенном лицензии ФПБ.
Кто собственники
Основными бенефициарами ФПБ были Петр Кондрашов (19,99%), Андрей Белкин (19,99%), Анатолий Гончаров
(19,99%), Дмитрий Семенов (18,22%), Станислав Перминов (11,58%), Муса Бажаев (8,41%), Евгений Любимов
(1,73%). Оставшаяся часть акций (менее 1%) распределена между акционерами-миноритариями. При этом Дмитрий Семенов, Анатолий Гончаров, Петр Кондрашов, Андрей Белкин, Станислав Перминов и Евгений Любимов являются конечными собственниками Айманибанка.
Выходец из «Региона»
Анатолий Гончаров и Муса Бажаев познакомились в конце 1990-х, когда первый был тесно связан с основанной им и Александром Рудиком ИК «Регион». Гончаров и Рудик дружат со студенческой скамьи, вместе работали в «Роскреде», но в 1995 г. решили основать собственную компанию. Изначальная специализация «Региона» – работа на долговом рынке: компания занималась программами привлечения финансирования, а также предоставляла классические брокерские услуги. Чуть позднее была создана управляющая компания «Регион эссет менеджмент», которая начала заниматься управлением активами. После кризиса 1998 г. компания реструктурировала банковские задолженности парализованных кредитных учреждений. Таким образом, ей достался и ФПБ. Часть топ-менеджеров вместе с Анатолием Гончаровым перешла в новую структуру, но вплоть до 2011 г., пока Александр Рудик не продал «Регион» (он учредил ИК «Нова капитал»), банк и инвесткомпания были тесно связаны.
Александр Рудик с партнерами активно работал не столько в Москве, сколько в отдаленных от столицы регионах. Тюменская область: ИК «Регион» с 2003 г. неизменно была одним из организаторов выпусков векселей и облигаций авиакомпании «ЮТэйр», в 2007 г., по неофициальным данным, покупала в интересах этого перевозчика тюменский аэропорт Рощино. Кроме того, «Регион эссет менеджмент» была одной из трех управляющих компаний пенсионного фонда «Сургутнефтегаза». Иркутская область, где Рудик одно время занимал пост вице-губернатора, Дальний Восток, Хабаровский край стали в конце 1990-х – начале 2000-х зоной интересов группы «Альянс» Мусы Бажаева. Его компания «Альянс ойл» занималась поставками нефти на Хабаровский НПЗ, и в 2000-м группа стала владельцем предприятия, чуть раньше Бажаев получил контроль над Ангарской нефтехимической компанией. Также он владел морскими терминалом во Владивостоке и Находке, управлял аэропортом Хабаровска и был совладельцем авиакомпании «Владавиа». «У Бажаева было желание выстроить вертикально-интегрированную нефтяную компанию, довести уровень добычи до объемов переработки, – вспоминает один из его знакомых. – Тогда же, в 2000-м, он вошел в число акционеров ФПБ для бесперебойного финансирования своих предприятий. Посмотрел на возможности ФПБ по кредитованию «Альянса», посчитал его удобным, затем уже зашел в банк». Тогда же основными клиентами ФПБ стали все основные бажаевские структуры: Хабаровский нефтеперерабатывающий завод, «Хабаровскнефтепродукт», «Усолье-Сибирский силикон», «Приморнефтепродукт», «Печоранефть», Восточная транснациональная компания, «Амурнефтепродукт». В 2014 г. «Альянс» продал свой нефтяной бизнес ННК Эдуарда Худайнатова, но эти компании продолжают обслуживаться в ФПБ.
«Золотая история» Мусы Бажаева началась 10 лет назад, когда он купил компанию «Артель старателей «Амур», занимающуюся в Хабаровском крае разработкой золотых и платиновых месторождений. Позднее у него появилась ГК «Русская платина», выигравшая у «Норникеля» тендер на право разработки одного из богатейших в России месторождении никеля, кобальта и меди. Все эти компании также стали партнерами ФПБ.
Интернет-долги
Расширять бизнес Анатолий Гончаров начал в 2011 г. И наравне с банками его заинтересовали интернет-проекты. В 2011 г. он первый раз инвестировал в одного из крупнейших в России интернет-ритейлеров – компанию Wikimart. Интернет-магазин был открыт в 2008 г. предпринимателями Максимом Фалдиным и Камилем Курмакаевым. За время своего существования он привлек более $30 млн; среди инвесторов – хедж-фонд Tiger Global Management. Но в 2014-м фонд вышел состава учредителей Wikimart, продав долю Анатолию Гончарову и неназванному акционеру банка за $40 млн. У основателей компании – Фалдина и Курмакаева – осталось на двоих 20%.
Год спустя, в 2014-м, Гончаров инвестировал средства в платежную систему «Таможенная карта» (по данным сервиса «Контур.Фокус», у него 31,5%) и проект в сфере онлайн-кредитования «Директ кредит» (80%). Также в прошлом году его фирма «Оффпрайс» стала официальным партнером «Почты России» по пилотному онлайн-проекту «Сезонный каталог товаров», позволяющий заказывать товары с доставкой по всей стране на онлайн-площадке 2015.russianpost.ru и в почтовых отделениях. Также «Оффпрайс» является оператором запущенного выходцами из Biglion купонного сервиса Kupanda. Среди партнеров Гончарова по инвестициям в онлайн-сфере есть другие совладельцы ФПБ. Бывшие подчиненные финансиста отзываются о нем, как об «абсолютном профессионале и в высшей степени порядочном человеке, который и в крайне тяжелых ситуациях вел себя всегда достойно». Но в затяжной экономический кризис бизнесмена подвело профессиональное чутье.
Новая команда пришла в Wikimart в начале 2015 г. Тогда делались громкие заявления о планах создать на базе компании онлайн-холдинг, куда бы вошли все действующие интернет-активы Гончарова и даже Айманибанк. Но реализовать эти планы не удалось все из-за того же ФПБ, который, как полагают опрошенные «Ко» участники рынка, активно вкладывался не только в группу «Альянс», но и в личные проекты своих совладельцев, в первую очередь Wikimart, который в последнее время чувствовал себя также не очень хорошо из-за падения потребительского спроса: за год количество заказов снизилось примерно в 2,5 раза. Начались проблемы с контрагентами. Например, в прошлом году служба экспресс-доставки SPSR дважды приостанавливала отгрузку товаров компании из-за долгов. А затем уже обратилась в суд.
С начала 2016 г., по данным картотеки арбитражных судов, к Wikimart было подано 55 исков от 70 компаний на сумму более 80 млн руб.. Среди истцов – логистические компании, поставщики оборудования и товаров. Для сравнения: за весь прошлый год компания получила всего 16 судебных исков на 20 млн руб.
Бизнес-план не сработал
Почему Бажаев решил поддержать ФПБ? «ФПБ всегда был на хорошем счету, поэтому Муса и решил заняться его финансовым оздоровлением, – говорит представитель группы «Альянс». – Он нам интересен тем, что способен оперативно решать вопросы кредитования наших предприятий». Причины могли быть и другие. Во-первых, предприятия «Альянса» держали счета в ФПБ, кредитовались в нем же, а работники имели в банке зарплатные карты. Во-вторых, в ФПБ хранились личные сбережения Бажаева, а в случае отзыва лицензии он вряд ли что-то вернул. И в-третьих, ФПБ был официально задействован в перспективных государственных программах. ФПБ – оператор в нескольких международных экономических проектах России – с Китаем, Ираном и Суданом. Он участвует в программе «Росатома» «Ядерная медицина» и проекте «Таможенная карта». Наконец, нельзя исключить, что между Центробанком и ФПБ была достигнута некая договоренность – ФПБ должен стать пилотным проектом по новой процедуре оздоровления банков, запуска которой добился ЦБ.
Речь идет о заработавших с 1 сентября поправках в закон «О банкротстве» (ФЗ №222), позволяющих реализовать новую процедуру санации с помощью частных инвесторов – его акционеров. После того как планы финансового оздоровления согласованы с ЦБ, таким банкам должен представляться трехлетний переходный период работы по льготным нормативам ЦБ.
Топ-менеджерам банка удалось убедить Бажаева в привлекательности актива. Однако, как признаются в самом «Альянсе», когда финансисты группы начали изучать отчетность, она оказалась не такой радужной, как казалось на первый взгляд. «Владельцы банка в кризис не смогли вовремя сориентироваться и продолжали финансировать собственные проекты, не способные генерировать для кредитного учреждения прибыль», – отмечает собеседник «Ко», знакомый с ситуацией в банке.
В итоге Бажаев и аффилированные с ним структуры докапитализировали ФПБ на 16,5 млрд руб., а его менеджеры подготовили план спасения. Так, на банк предполагалось переоформить 90% участия в проекте «Таможенная карта» (а это 4,5 млрд руб.) и акции спорткомплекса «Олимпийский», принадлежащего структурам Бажаева. Бизнес-модель подразумевала двукратное сокращение административных и управленческих структур и привлечение дополнительной ликвидности. Но что-то пошло не так. Или дыра в банке оказалась на поверку слишком большой, или с ЦБ не договорились. Известно только, что, например, ФАС не согласовала сделку по передаче банку 90% проекта «Таможенная карта».
Докапитализация банка структурами Мусы Бажаева решила временные проблемы, но не смогла кардинально изменить ситуацию. Убыток банка за полугодие достиг 11,4 млрд руб. С начала года клиенты забрали из банка треть средств, размещенных на счетах и депозитах, или 10 млрд руб., следует из отчетности МСФО. Уже в конце апреля ФПБ начал испытывать дефицит ликвидности, о чем свидетельствует норматив мгновенной ликвидности Н2, составивший 19,8% (второе место в банковском секторе) при минимально допустимом уровне в 15%. На 1 сентября объем неисполненных платежей из-за отсутствия средств в банке увеличился более чем в два раза – до 1,5 млрд руб. Из отчетности ФПБ следует, что объем высоколиквидных активов опустился почти до нуля: в кассе банка к началу сентября осталось 28 млн руб. (против 88 млн руб. на 1 августа). Остатки на счетах юридических лиц сократились в десять раз – с 5,1 млрд руб. на 1 августа до 506 млн руб. на 1 сентября. При этом объем вкладов физлиц за прошлый месяц просел почти на четверть и составил порядка 12 млрд руб. (против 16,3 млрд руб. на начало августа).
Начав вкладывать в банк собственные средства, Бажаев попал в ловушку. За последние два-три года не раз оказывалось, что дыра в санируемом банке в ходе проверок увеличивалась в два-три раза по сравнению с первоначальными оценками. После чего частные санаторы либо просили дополнительных вливаний со стороны ЦБ, либо отказывались от проекта. Но в последнее время ЦБ, как правило, отказывал в финансовой поддержке.
Видимо, Бажаев решил не увеличивать свой убыток в ФПБ, и признать эти деньги пропавшими. Тем более что доходность банковского бизнеса падает, а число убыточных кредитных учреждений продолжает расти.
ЦБ vs АСВ
Агентство по страхованию вкладов (АСВ) не поспевает за реорганизацией банковского рынка, которую ведет Центробанк. Резервный фонд страхования вкладов агентства опустел еще осенью прошлого года, и для выплат вкладчиком проблемных банков АСВ занимает у ЦБ. Еще в середине июня гендиректор АСВ Юрий Исаев говорил на Петербургском международном экономическом форуме, что по выплатам фонд системы страхования вкладов преодолел отметку в 1 трлн руб. В прошлом году лицензий лишились 105 банков. В этом году – уже 83 (по состоянию на 19 сентября).
В конце июня глава ЦБ Эльвира Набиуллина заявила, что ЦБ, а не АСВ должен заниматься финансовым оздоровлением банков. Регулятор подготовил законопроект о создании специального фонда при ЦБ, который займет место АСВ. На совещании у первого вице-премьера правительства Игоря Шувалова было принято решение, что санация будет проводиться через прямое участие ЦБ в фонде, который начнет покупать акции санируемых банков.
ЦБ ттак же заявил о возможности принятия в 2017 г. нового законопроекта о санации банков – через известную на Западе процедуру bail-in, когда банк санируется за счет средств частных вкладчиков, включая физических лиц, которые взамен получают акции банка. «Принципиальное отличие российской процедуры bail-in от западного варианта в том, что наша процедура пока не является принудительной, – говорит замглавного редактора портала «Банки.ру» Семен Новопрудский. – На Западе такой механизм подразумевает принудительную конвертацию требований кредиторов третьей очереди (то есть лиц, вовлеченных временной администрацией в процесс санации или арбитражным управляющим в процесс банкротства банка) в субординированные займы или уставный капитал этого банка. В России привлечение средств вкладчиков в обмен на акции банка пока будет осуществляться добровольно, как на том настаивает ЦБ. В свою очередь, АСВ выступает за принудительный вариант bail-in».
Подписывайтесь на нас:
Еще по теме
