Кому дорога жизнь заемщика
Страхование ипотечных кредитов сегодня составляет ничтожную долю страхового рынка. Но именно в этом сегменте в ближайшие годы прогнозируется по меньшей мере десятикратный рост. Ожидая «скачка», эксперты спорят о том, должны ли страховщики жизни заниматься страхованием ипотеки, и можно ли превратить этот вид страхования в обязательный.
В прошлом году коммерческие банки России выдали ипотечных кредитов на общую сумму 35 млрд руб. Поскольку страховые взносы при страховании ипотечных кредитов составляют обычно от 0,7% до 1,2% от величины ссуды, то можно предположить, что доходы, полученные страховыми компаниями благодаря развитию ипотеки, составляют не более 300 – 350 млн руб. ($12 млн). Эта сумма, в свою очередь, составляет не более 0,5% от суммарной страховой премии, собранной страховыми компаниями в прошлом году. Иными словами, ипотека еще не стала чем-то значимым для страхового бизнеса. Более того – ни в статистике, ни в организационной структуре страховых компаний ипотечное страхование пока еще, как правило, не выделяют в отдельное направление бизнеса.
Однако эта сфера интересна не настоящим, а будущим. Доходы страховых компаний растут пропорционально объемам ипотечного кредитования, а последнее обещает развиваться бурными темпами. В 2005 году, по данным ЦБ, объемы выданных ипотечных кредитов выросли в три раза – с 17,8 млрд руб. до 52,8 млрд руб. ($1,8 млрд). Как недавно заявил первый вице-премьер Дмитрий Медведев, к концу 2006 года ипотечный рынок удвоится, достигнув 110 млрд руб. ($4,5 млрд). Соответственно вырастут и доходы страховых компаний – по расчетам экспертов «Ингосстраха», они достигнут в этом году $28 млн. «Аналитики прогнозируют 100-процентный рост рынка ипотеки в текущем году. Поскольку рынок ипотечного страхования напрямую связан с рынком ипотечных кредитов, эксперты ожидают удвоения объемов и страхового рынка. Это выразится и в появлении новых игроков, и в увеличении объемов действующих активных участников», – считает замначальника отдела компании «КапиталЪ Страхование» Роман Варламов.
Но и это не предел. С учетом всех принятых государством мер по развитию рынка жилья, а также с учетом того, какую роль ипотека играет в других странах, речь может пойти о десятикратном увеличении. Так, президент Ассоциации российских банков Гарегин Тосунян прогнозирует, что к 2010 году российский ипотечный рынок может преодолеть планку в $50 млрд. Это означает, что компании, осуществляющие страховое сопровождение кредитов, смогут получить сотни миллионов долларов.
Страхование рисков рискованно
Правда, остается не вполне ясным вопрос, какое именно страховое сопровождение ипотеки будет доминировать в ближайшие годы. Дело в том, что классическим методом взаимодействия страховщиков и банков является страхование самого кредита, то есть страхование банка от риска невозврата ссуды. Однако в России страхование финансовых рисков пока непопулярно. Точной статистики нет, но, по некоторым просочившимся в печать данным, страхование финансовых рисков (которое сегодня развивается в основном на почве потребительского кредитования) убыточно для страхового бизнеса. «Страхование самого кредита пока не применяется на практике ввиду отсутствия статистики невозвратов кредитов и того факта, что банк в случае страхования финансового риска невозврата кредита должен сам являться страхователем, а расходы возмещать за счет заемщика, – отмечает начальник управления ипотечного страхования компании «Ренессанс Страхование» Сергей Иванов. – Однако и страховщики неохотно возьмутся за страхование финансового риска, поскольку степень риска слишком высока, а инструмента для суброгации в этом случае нет».
Руководитель управления страхования крупного бизнеса «Национальной Страховой Группы» Ольга Андрианова считает, что страховые компании просто организационно не готовы к страхованию кредитов. «Принимая решение на кредитном комитете, банк опирается на системы скоринга (оценки рисков), которые позволяют произвести быструю и объективную оценку уровня рисков выдаваемых кредитов и принятие таких решений по ссудам, которые минимизируют кредитные риски портфеля, – отмечает Андрианова. – При этом в проценты за пользование кредитом банк, естественно, закладывает и ожидание по кредитному риску, цена которого в идеальных условиях должна быть одинаковой и для банка, и для страховой компании. Однако содержание и постоянная модернизация скоринг-моделей затратны, и в большинстве страховых компаний скоринг либо совершенно отсутствует, либо находится на зачаточном уровне. В условиях бурного роста объемов кредитования физических лиц и высокой конкуренции среди игроков финансового рынка это практически всегда приводит к недооценке кредитного риска, недобору страховых премий и высокой убыточности проекта для страховой компании».
«Конечно, логичнее всего страховать непосредственно кредит, – признает генеральный директор страховой группы РАСО Андрей Языков. – Но страховой компании это причиняет массу неудобств. Оформление такой сделки довольно трудоемко, к тому же при страховании кредита компании придется проверять платежеспособность страхователя, то есть дублировать работу банка».
К этому надо добавить, что в России пока отсутствуют экономические предпосылки для активного привлечения страховщиков на рынок ипотечного кредитования. Если суммарный собственный капитал банков составляет около $30 млрд, то капитал страховых компаний – всего $4,5 млрд. В этих условиях страховые компании просто не могут принять на себя риски банковской системы.
Возможно, именно поэтому государство не надеется на частный бизнес, и, как сообщил глава «Росстроя» Сергей Круглик, с 2007 года планируется создать государственную страховую компанию, специализирующуюся на страховании ипотечных кредитов. Деятельность данной компании будет связана прежде всего со страхованием кредитов, выдаваемых в рамках государственных программ – в частности, программы предоставления жилья молодым семьям. По имеющимся данным, в уставный страховой капитал компании будет внесен 1 млрд руб. из средств федерального бюджета.
Три в одном
Что касается частного бизнеса, то пока страховые компании предпочитают так называемое «комплексное страхование» ипотеки, которое включает в себя три составляющих: страхование объекта недвижимости от порчи и ущерба, страхование жизни заемщика и так называемое «титульное страхование», то есть страхование от риска возникновения юридических проблем с правом собственности на приобретаемую недвижимость. При этом, как отмечает заместитель генерального директора компании «ГУТА-Страхование» Павел Башнин, на первичном рынке жилья пользуются только двумя продуктами; титульное страхование необходимо только для ипотечного кредита на вторичном рынке жилья.
Именно в этой «тройственной» формуле страхования ипотеки заключена серьезная коллизия. Дело в том, что хотя обычно ипотечное страхование считают разновидностью имущественного страхования, но, как мы уже сказали, одна из составных частей этого стандартного страхового продукта – страхование жизни. Между тем с 1 июля 2007 года вступает в силу новая редакция закона «О страховании», в соответствии с которым одна компания не сможет одновременно заниматься имущественным страхованием и страхованием жизни. В страховом сообществе идут споры о том, сохраняет ли данная редакция закона возможность осуществлять комплексное страхование ипотеки. Так, например, группа страховщиков во главе с президентом Национальной страховой гильдии (НСГ) Ириной Алехиной утверждает, что новая редакция закона позволяет продолжить существующую практику. Все дело в том, что Агентство по ипотечному жилищному кредитованию (АИЖК) поручило НСГ сформировать рабочую группу для написания новых типовых правил для страховщиков, участвующих в системе страхования ипотеки по стандартам агентства. Предложенный рабочей группой проект правил предусматривал, что, несмотря на требования законодательства, 20% от суммы страховки, относящиеся к страхованию жизни, должны покрывать компании, специализирующиеся на страховании имущества. Обосновывается это тем, что законодательство разрешает им краткосрочные формы страхования жизни, а именно страхование от несчастного случая. В ответ на это группа страховщиков, контролируемых иностранным капиталом, разослала по инстанциям документ, требующий ни в коем случае не разрешать соединение страхования «жизни» и «нежизни» на поле страхования ипотеки.
Банковское сообщество в целом стоит на позиции «совмещения» двух видов страхования, поскольку буквально выполнить закон – значит усложнить условия выдачи ипотечного кредита. Вместо одного страхового договора придется оформлять два – да еще на две разные компании. Окончательное решение должна вынести служба страхового надзора, но она своего последнего слова пока не сказала.
Помощь не требуется
И еще один опрос волнует экспертное сообщество в связи с ипотекой. Должно ли государство законодательно стимулировать страхование данных кредитов? В сущности, шаг в этом направлении уже сделан. Поправки к закону «Об ипотечных ценных бумагах» требуют обязательного страхования тех кредитов, которые становятся обеспечением для эмитируемых облигаций. К этому нововведению страховые компании относятся осторожно. «Идея неплохая, но скрытые риски в процессе ее реализации трудно оценить», – отмечает Сергей Иванов из «Ренессанс Страхования».
Однако в повестке дня может появиться вопрос об обязательном страховании любых ипотечных кредитов. По этому пункту мнения экспертов разделились. «Думаю, что это необходимо, – считает глава группы РАСО Андрей Языков. – В данном случае государство должно взять на себя просветительскую функцию, так как в большинстве своем россияне плохо представляют все возможности страхования. К тому же популяризация страхования недвижимости в целом в интересах государства, так как до сих пор большинство россиян в случае проблем со своим жильем рассчитывают в первую очередь на государство».
Однако многие отказываются от возможной помощи со стороны государства, считая, что рынок все сделает сам. «На мой взгляд, законодательное закрепление не требуется: как правило, банк сам не заинтересован в дополнительном резервировании средств, а предпочитает распределение части рисков на страховую компанию», – уверена Ольга Андрианова из «Национальной Страховой Группы». «В настоящее время сложившаяся система страхования при совершении ипотечных сделок в достаточной степени отражает условия, которые участники процесса считают необходимыми. Новации могут и будут возникать в рамках договорных отношений, императивное регулирование не является необходимым», – считает заместитель директора департамента ипотечного кредитования Юниаструм Банка Сергей Бессонов.
Проще говоря, поскольку сейчас и так страхуется большинство ипотечных кредитов, то никаких дополнительных усилий со стороны законодателей и не требуется. «Банк, который желает управлять рисками и долго работать, сам будет страховать ипотечные кредиты. К примеру, сейчас такого закона нет, но подавляющее большинство банков обязывают заемщиков приобретать полисы, – считает Павел Башнин из «ГУТА-Страхования». – Если бы тариф по комплексному страхованию был высоким, банк мог бы раздумывать, но существующий тариф – около 1% от суммы кредитования – не является непомерной нагрузкой на заемщика».
В любом случае все сходятся на том, что активное участие страховых компаний в ипотечном бизнесе – позитивный фактор, поскольку должно способствовать увеличению прозрачности этой сферы. «Серьезные участники рынка хотят иметь надежных партнеров. А потому имя страховщика будет говорить и о надежности строительной компании», – считает заместитель генерального директора компании «Межрегионгарант» Дмитрий Климов. Ну, а как считает Роман Варламов из компании «КапиталЪ Страхование», «для принятия объекта недвижимости на страхование в части утраты права собственности специалистам страховых компаний требуется ряд документов для определения «чистоты» предмета ипотеки. В проведение тщательного анализа вышеуказанных документов вовлечены не только специалисты по продажам продукта ипотечного страхования, но и юристы, а также в отдельных случаях – службы безопасности страховых компаний. Таким образом, до совершения ипотечной сделки объект недвижимости проходит тройную проверку: специалистами риэлтерской службы, банка и страховой компании. Наличие дополнительного контроля со стороны страховой компании увеличивает прозрачность рынка недвижимости».
Рынок ипотечного страхования
По расчетам компании «Ренессанс Страхование», объем застрахованной ипотечной задолженности в целом по России на конец 2005 года составлял $1,2 млрд. Доля московского рынка составляет около 80% от этой суммы. Среди банков, доминирующих на рынке ипотеки, называют Городской ипотечный банк, а также банки с иностранным участием: Райффайзенбанк, «Сосьете Женераль Восток», «ДельтаКредит». Ведущую роль в страховании ипотечных кредитов играют компании «Ингосстрах», «Росгосстрах», ВСК, РОСНО и «Ренессанс Страхование».