Тысячи пирамид: ЦБ отчитался о борьбе с «черным» рынком инвестиций

В 2025 году Банк России выявил 7087 организаций и частных лиц, работавших на финансовом рынке незаконно. Несмотря на снижение общего числа нарушителей на 21,5% по сравнению с 2024-м, ущерб от их деятельности по-прежнему оценивается в десятки миллиардов рублей. ЦБ связывает популярность нелегальных инвестиций с низким уровнем финансовой грамотности населения при стремлении к быстрому заработку.

Большинство пирамид — более 5,7 тыс. — действовало в интернете. Их организаторы запустили свыше 7 тыс. сайтов, 350 Telegram-каналов и около 180 страниц в соцсетях. Часто под разными названиями раскручивалась одна и та же схема — некоторые «проекты» дублировались более 300 раз, сообщает ЦБ.

В течение года регулятор добился блокировки 21,5 тыс. интернет-ресурсов и направил информацию о нарушителях в силовые структуры, ФАС и другие ведомства. По результатам проверок возбуждено более 440 административных дел. Для сравнения: в 2024 году таких дел было свыше 650, а под блокировку попали 17 тыс. площадок.

Псевдоброкеры и «инвестиции в инновации»

Как ранее уже отмечал зампред правления Сбербанка Станислав Кузнецов, организаторы пирамид все чаще маскируются под брокеров. По его словам, ущерб от одной схемы может достигать 1 млрд рублей, а только за прошлый год специалисты банка выявили 38 таких структур.

По данным ЦБ, растет число лжеброкеров, которые имитируют торговлю через «обучающие курсы» или демо-платформы. Они обещают клиентам выход на зарубежные биржи, ссылаются на несуществующие иностранные лицензии и «торговлю с большим кредитным плечом».

Все чаще мошенники используют псевдоинвестиционные интернет-проекты, предлагая гарантированный доход от вложений в «инновационный бизнес», недвижимость или драгоценные металлы.

Мошенники активно апеллировали к трендам — продвигали проекты с использованием искусственного интеллекта, чтобы привлечь молодую аудиторию. Таких схем ЦБ насчитал 79. Некоторые из них втягивали участников в дропперство — перевод денег по просьбе третьих лиц, что может превратить вкладчика в соучастника преступления.

Главным инструментом для сокрытия следов финансовых махинаций и мошенничеств остается криптовалюта. В 2025 году уже 84% пирамид принимали взносы в цифровых активах (годом ранее — 77%). Только за прошлый год ЦБ выявил более 4,6 тыс. криптокошельков, через которые проходили средства обманутых инвесторов.

Нелегальная финансовая деятельность в 2024–2025 годах

Типичные мошеннические схемы в 2025 году

• Псевдоинвестиционные интернет-проекты — обещали гарантированный доход от вложений в «инновационный бизнес», драгоценные металлы, недвижимость.

• Псевдоброкеры — имитация брокерской деятельности с обучающими курсами и симуляцией торгов; клиентам обещали помощь с выходом на иностранные биржи. Популярна легенда о наличии лицензии иностранного регулятора и торговле с большим кредитным плечом.

• Схемы с использованием ИИ — для привлечения молодой аудитории мошенники делали акцент на «искусственном интеллекте»; за 2025 год выявлено 79 таких проектов.

• Экономические онлайн-игры — популярность формата снизилась: 130 проектов в 2025 году против 379 в 2024-м.​

• Сетевые «черные кредиторы» — преимущественно псевдоломбарды и комиссионные магазины, открывавшие офлайн-офисы под общим брендом и нелегально выдающие займы под залог.